Подводное королевство Тритона
Ариэль (Джади Майер), младшая дочь царя Тритона, правителя Атлантики, мечтает о жизни на поверхности. Ее fascination с людьми вызывает конфликт с отцом, запрещающим контакты с «варварами». В тайне она коллекционирует человеческие артефакты, изучая их с крабом Себастьяном (Сэмюэл Райт) и рыбкой Флаундером (Джейсон Марин).
Тайная сделка с Урсулой
Узнав о чувствах Ариэль к принцу Эрику, морская ведьма Урсула (Пэт Кэрролл) предлагает сделку: голос русалки в обмен на человеческие ноги. Девушка соглашается, но предупреждена — без поцелуя любви до заката третьего дня, она станет вечным пленником Урсулы.
На поверхности
Превратившись в человека, Ариэль попадает на берег, где ее находит Эрик. Несмотря на немоту, она очаровывает его своей непосредственностью. Себастьян и Флаундер тайно помогают ей, устраивая романтические ситуации. Тем временем Урсула, приняв облик девушки Ванессы, гипнотизирует Эрика, чтобы сорвать планы Ариэль.
Разрушение планов Урсулы
В день свадьбы Эрика и Ванессы друзья Ариэль вмешиваются: чары разрушены, голос возвращен. Эрик узнает Ариэль и пытается поцеловать ее, но солнце садится. Урсула захватывает девушку, превращая ее обратно в русалку. Тритон, жертвуя собой, уничтожает контракт, но попадает под власть ведьмы.
Победа любви
Ариэль и Эрик на корабле атакуют Урсулу, увеличившуюся до гигантских размеров. Эрик управляет судном, пронзая колдунью гарпуном. Ее смерть освобождает подданных Тритона. Морской царь, видя искренность чувств дочери, превращает ее хвост в ноги навсегда. Ариэль и Эрик воссоединяются на берегу.
